行业周信息汇集

(2019年01月14日至01月18日)

【行业监管】

国务院：

国务院第二次全体会议讨论拟提请十三届全国人大二次会议审议的政府工作报告，决定将《政府工作报告（征求意见稿）》发往各省（区、市）和中央国家机关有关部门、单位征求意见，并研究部署一季度经济工作。李克强说，创新和完善宏观调控，坚持不搞“大水漫灌”，通过实施区间调控、定向调控精准发力，依靠改革开放激发市场活力，依靠市场活力顶住下行压力，保持经济运行在合理区间。进一步优化营商环境，加快发展壮大新动能，突出重点补短板，培育扩大国内市场。

国务院办公厅印发《关于深入开展消费扶贫助力打赢脱贫攻坚战的指导意见》。《意见》指出，消费扶贫是社会各界通过消费来自贫困地区和贫困人口的产品与服务，帮助贫困人口增收脱贫的一种扶贫方式，是社会力量参与脱贫攻坚的重要途径。大力实施消费扶贫，有利于动员社会各界扩大贫困地区产品和服务消费，助力贫困地区打赢脱贫攻坚战。

中共中央政治局常委、国务院总理李克强主持召开座谈会，听取专家学者和企业界人士对《政府工作报告（征求意见稿）》的意见建议。中共中央政治局常委、国务院副总理韩正出席。

证监会：

 1月18日，第二次中德高级别财金对话在北京举行。中德双方一致认同中欧国际交易所的重要市场地位，并就跨境证券发行与监管合作、A股指数衍生品离岸市场建设、资本巿场互联互通等相关话题达成一系列共识。此外，中国证监会与德国联邦金融监管局在第二次中德高级别财金对话期间于北京更新签署了双边《证券期货监管合作谅解备忘录》，标志着中德证券期货监管机构的合作进入一个新的阶段。

日前，证监会发布《公开募集证券投资基金投资信用衍生品指引》，明确公募基金可以以风险对冲为目的投资信用衍生品，但货币市场基金不得投资信用衍生品。《指引》自公布之日起施行。

周五新闻发布会：

证监会依法对6宗内幕交易案件作出行政处罚

证监会发布《公开募集证券投资基金投资信用衍生品指引》

央行：

1月15日，国家发改委副主任连维良、财政部部长助理许宏才、中国人民银行副行长朱鹤新在国新办举行的新闻发布会上，分别就各自部门落实中央经济工作会议精神的具体举措作了详细介绍和解读。2019年，宏观政策要强化逆周期调节，将实施更大规模的减税，推进更为明显的降费，保持流动性合理充裕，稳定好宏观杠杆率。

2018年人民币贷款增加16.17万亿元，同比多增2.64万亿元。2018年12月份，人民币贷款增加1.08万亿元，同比多增4995亿元。

2018年，人民币存款增加13.4万亿元，同比少增1071亿元。其中，住户存款增加7.2万亿元，非金融企业存款增加2.16万亿元，财政性存款减少596亿元，非银行业金融机构存款增加1.96万亿元。2018年12月份，人民币存款增加916亿元，同比多增8845亿元。

2018年12月末，广义货币（M2）余额182.67万亿元，同比增长8.1%，增速比上月末高0.1个百分点，与上年同期持平；狭义货币（M1）余额55.17万亿元，同比增长1.5%，增速与上月末持平，比上年同期低10.3个百分点；流通中货币（M0）余额7.32万亿元，同比增长3.6%。

2018年，社会融资规模增量累计为19.26万亿元，比上年少3.14万亿元；社会融资规模存量为200.75万亿元，同比增长9.8%，增速有所回落。

银保监会：

银保监会近日召开2019年银行业和保险业监督管理工作会议。会议要求，要坚持不懈治理金融市场乱象，进一步遏制违法违规经营行为，有序化解影子银行风险，依法处置高风险机构，严厉打击非法金融活动，稳步推进互联网金融和网络借贷风险专项整治。下大力气补齐监管短板，做到远近兼顾，标本兼治。坚定不移深化金融改革扩大开放，着力完善公司治理机制，优化金融机构体系，支持直接融资发展，推进市场化兼并重组，扩大银行业保险业开放，加快建立多层次、广覆盖、差异化金融体系，形成全方位、多层次、宽领域的高水平开放新格局。创新和完善监管方式方法，做到审慎监管与行为监管、风险监管与合规监管、定量监测与定性判断、前瞻预判与持续防控，以及国际经验与中国国情相结合，动态前瞻把握好工作节奏与力度，真正提升监管能力和监管效率。

统计局：

经最终核实，2017年我国GDP现价总量为820754亿元，比初步核算数减少了6367亿元；按不变价格计算，比上年增长6.8%，比初步核算数下降0.1个百分点。

商务部：

2018年，全国新设立外商投资企业60533家，同比增长69.8%；实际使用外资8856.1亿元，同比增长0.9%。2018年12月，全国新设立外商投资企业5830家，同比增长20.5%；实际使用外资金额923.4亿元，同比增长24.9%。   

2018年全年，我国全行业对外直接投资1298.3亿美元，同比增长4.2%。其中，对外金融类直接投资93.3亿美元，同比增长105.1%；对外非金融类直接投资1205亿美元，同比增长0.3%。

应美国财长姆努钦、贸易代表莱特希泽邀请，中国国务院副总理刘鹤将于1月30日至31日访美，就中美经贸问题进行磋商。

财政部：

财政部日前发布《关于实施小微企业普惠性税收减免政策的通知》，决定对月销售额10万元以下（含本数）的增值税小规模纳税人，免征增值税。对小型微利企业年应纳税所得额不超过100万元的部分，减按25%计入应纳税所得额，按20%的税率缴纳企业所得税。  

外汇管理局：

1月14日消息，为满足境外投资者扩大对中国资本市场的投资需求，经国务院批准，合格境外机构投资者（QFII）总额度由1500亿美元增加至3000亿美元。

国家外汇管理局新闻发言人、总经济师王春英18日表示，2019年我国外汇市场运行将延续总体平稳的发展趋势，进一步趋向成熟理性，可以更好地适应外部环境变化。

2018年12月，结售汇逆差大幅收窄至488亿元人民币（等值71亿美元），前值为逆差1241亿元人民币（等值179亿美元）。2018年，银行累计结售汇逆差3900亿元人民币（等值560亿美元）。 

海关总署：

2018年，我国外贸进出口总值30.51万亿元，同比增长9.7%，规模创历史新高。其中，出口16.42万亿元，增长7.1%；进口14.09万亿元，增长12.9%；贸易顺差2.33万亿元，收窄18.3%。

中国2018年12月出口（以美元计）同比降4.4%，预期增2%，前值增5.4%；进口降7.6%，预期增4.5%，前值增3%；12月出口（以人民币计）同比增0.2%，预期6.6%，前值10.2%；进口降3.1%，预期增12%，前值增7.8%。12月贸易顺差3949.9亿元人民币，预期3450亿元，11月为3060.4亿元。

【交易所】

中金所：

1月17日上午，国债期货期转现交易在中金所正式启动，这是我国金融期货市场改革创新发展的重要一步。中金所党委书记、董事长胡政等领导嘉宾共同启动了国债期货期转现交易。

上期所：

1月12日，上期所开展了天然橡胶期权首次全市场演练。演练内容包括天胶期权上市前一日及上市日的交易、结算、行权等业务场景，总体演练过程顺利，符合预期。据统计，参加上市当日演练的会员有148家，共有237个席位参加了测试，参与测试客户数480个。

上期能源1月16日发布《关于调整SC1902合约涨跌停板幅度的通知》，自2019年1月23日（周三）起，SC1902合约的涨跌停板幅度由8%调整为10%。

自2018年5月28日上期标准仓单交易平台上线以来，相关实体企业参与积极，市场影响力不断扩大。为进一步了解实体企业需要，完善标准仓单交易平台功能，近日，上期所组织调研团队先后走访了铜陵有色集团及中储大场交割库，深入了解标准仓单交易平台在相关企业的应用情况，并与大宗商品贸易商、期货公司风险管理公司、指定交割仓库等进行座谈交流，围绕仓单平台应用典型案例、业务模式创新等展开探讨。  

郑商所：

为做好棉花期权上市前的准备工作，更好服务棉花现货企业和机构投资者，郑商所1月16日在郑州举行“第四十九期中层业务人员培训班”，对棉花期权合约规则进行了讲解，相关业内人士就棉花期权实用交易策略及2018/2019年度棉花供需格局等进行了分享。来自会员单位、风险管理公司、产业企业的相关负责人及业务人员等200余人参加此次培训。

日前，郑商所发布《关于棉花期权做市商名单的公告》，根据《郑州商品交易所做市商管理办法》，确定了中信证券股份有限公司、中粮祈德丰投资服务有限公司等12家公司为棉花期权做市商。

按照棉花期权上市工作安排，1月12日、19日，郑商所组织会员开展了两次关于棉花期权上市的全市场测试。主要测试项目包括期权交易、行权、结算、风控、套保等业务环节，总体测试过程平稳顺利。

大商所：

为配合和保障玉米期权1月28日平稳上市，促进会员单位业务人员更好地了解玉米期权相关规则，大商所于1月10日、11日陆续在北京、上海两地举办玉米期权培训，讲解玉米期权合约规则、设计理念。来自相关会员单位、风险管理公司、产业企业、投资机构的相关负责人及业务人员等共计近300人参加了活动。

1月14日至15日，大商所举办了“中远海运物流期货业务研修班”，来自中远海运物流的41名管理层及业务相关负责人参加了此次培训。此次研修班是继大商所与中远海运物流签署战略协议后，双方在加强双向合作交流、共同开展航运期货研发方面又一项举措。通过此次培训，中远海运物流更深入地了解了期货市场及其功能，为继续共同推进航运期货研发及论证做好充分准备。

近日，由大商所支持的南华期货2019商品互换业务全国巡回推介会正式拉开帷幕。在上海、常州举行的推介会上，专家表示，大商所商品互换业务的推出使得我国衍生品工具更多元化，有利于实体企业在经营过程中更好地管理风险。

1月16日，大商所在杭州举办玉米期权上市前的最后一场培训，来自会员单位、风险管理公司，产业企业、投资机构的相关负责人及业务人员约100人参加活动。

近日，在大商所的支持下，弘业期货在吉林省镇赉县举行了“精准扶贫、服务三农‘保险+期货’报告会”暨大豆收入险理赔仪式。

1月19日，大商所组织开展了玉米期权第二次全市场测试，此次测试模拟了玉米期权上市前一交易日及上市当日两个交易日的业务场景，整个测试过程顺利有序，玉米期权交易及结算业务验证正确，全市场积极参与，反馈正常。

日前，大商所在大连举办“2018年场外期权试点项目结项评审会”。会上，15家期货公司，银河证券、东方证券等2家证券公司，建设银行、民生银行等2家银行申报的23个项目分别进行结项汇报，接受来自产业、投资机构、大商所的7位专家评委的现场提问和评审。2018年大商所支持开展的场外期权试点项目，理解和把握企业需求更为精准，策略更接地气，服务更加到位；积极响应扶贫攻坚战略，以场外期权打开精准扶贫新思路，进一步推动衍生品市场服务国家战略；参与试点项目的企业具备多样性、代表性，其中不乏九三集团、鞍钢股份、旭阳、明日这样的大型国企和龙头企业，更有8家企业是连续第二年参与试点项目，样板性、可复制性、推广性更强。

大商所玉米“保险+期货”试点项目落地辽宁阜蒙县。阜蒙县是辽宁重要玉米产区，该地玉米年均种植面积接近405万亩，产量达249万吨。在供需关系趋紧、价格上涨的预期之下，2019年玉米种植面积可能将在市场机制的作用下有所恢复。

【国际业务】

芝商所：

15日，芝商所宣布，2018年第四季度亚太区日均交易量为92.1万张合约，较2017年同期增长45%，主要来自股票产品交易量的增长。

欧洲：

英国下议院以432票对202票的结果否决了英国政府与欧盟达成的脱欧协议。该投票结果，促使工党希望抓住机会推动举行大选。英国政府表示将于周三进行信任投票。英国原计划在3月29日脱离欧盟，但现在看起来已经不太可能。在特里莎•梅日益受到局限的情况下，为了决定未来如何行动，她很可能要求欧盟领导人推迟脱欧的时间。

德国2018年未季调GDP增速放缓至1.5%，创5年以来新低，预期1.5%，前值2.2%；2018年出口增速为2.4%，前值增4.6%；进口增速为3.4%，前值增4.8%。

美国：

美国联邦储备委员会16日发布的全国经济形势调查报告显示，去年12月初至今年1月上旬，美国经济继续温和扩张，但美国企业对经济前景的乐观程度有所下降。

美联储公布的褐皮书称，12月至1月初，美国大多数地区的经济温和增长，但增速出现疲软迹象。由于金融市场波动性上升、短期利率上涨、能源价格下跌、以及贸易和政治不确定性加剧等缘故，许多地区报告称乐观情绪降温。在12个地方联储辖区里，八个地区报告经济活动增速温和，大部分地区的物价增幅温和。

美国2018年12月进口价格指数环比降1%，预期降1.3%，前值降1.6%；同比降0.6%，预期降0.8%，前值升0.7%。美国2018年12月出口价格指数同比升1.1%，前值升1.8%。环比降0.6%，预期降0.7%，前值降0.9%。

美国1月12日当周首次申请失业救济人数21.3万人，预期22万人，前值21.6万人；1月5日当周续请失业救济人数173.7万人，预期173.4万人，前值172.2万人。美国1月费城联储制造业指数17，预期9.5，前值9.4。

美国联邦政府停摆已有29天，SEC已停止审查和批准IPO申请。目前有富途证券等20家中国公司正在等待SEC审批文件进行IPO，金融类企业数量接近一半，达到8家。

【期货公司】

日前，在中国国际期货于北京主办的2019年资本市场年度策略会上，市场人士就2019年中国经济走势、如何实现资本价值最优配置、大宗商品市场发展趋势等话题展开讨论。与会人士认为，股市在今年年中有望迎来较大幅度反弹，上半年资产配置以避险性产品为主。

1月10日，中信建投期货在贵州省松桃苗族自治县开展了“暖冬行动·春晖心行”精准帮扶慰问和捐赠活动。

近日，云南金平天然橡胶“保险+期货”项目理赔仪式在金平县举行，标志着2018年海通期货和人保财险在该县开展的项目圆满结束，扶贫攻坚工作目标顺利完成。此次金平县天然橡胶“保险+期货”项目得到了上期所的大力支持，项目于去年6月中旬开始。据了解，为更好地保障胶农的利益，海通期货设计了适用于不同行情的方案，并与人保财险、当地政府通力协作，力求项目运行万无一失。经过项目参与方的配合，去年11月末项目进入结项阶段。此次理赔仪式上，金平县政府、人保财险、海通期货等相关领导向胶农代表正式转交2018年天然橡胶“保险+期货”扶贫项目理赔款。

近日，鑫鼎盛期货与察哈尔右翼前旗人民政府签订帮扶结对协议，双方相关负责人参加签约仪式。

A股上市公司中国中期投资股份有限公司1月17日晚间发布公告称，经初步协商，公司拟向中期集团有限公司等7名交易对方非公开发行股份，购买中期集团有限公司等7名交易对方所持中国国际期货78.45%股权，并配套募集资金。

1月17日，由建信期货主办的2019投资策略论坛在上海举行。中泰证券首席经济学家李迅雷就今年宏观经济走势及各类资产投资机会进行了分享。他表示，2019年国内经济增速预计小幅放缓，在6%—6.3%，较为看好黄金等避险品种的表现。

1月16日，方正中期期货河北省赞皇县苹果“保险+期货”试点项目理赔仪式在赞皇县许亭乡岭根底村顺利举办。

1月19日，南华期货·2019年商品期货、金融衍生品投资论坛在上海举办，与会嘉宾们围绕2019年大类资产配置进行了交流和讨论。

1月19日，浙商期货2019年度策略报告会在杭州举行，本届会议以“潮起浙商，相携致远”为主题，探讨新格局下期货行业发展新机遇与新趋势。

近日，中国建设银行新疆区分行、建信期货、建信商贸联手聚力社企联盟成功在新疆沙湾县试点皮棉销售新模式，未来聚力社企联盟将有2万亩土地的棉花采取期货预销售模式。